Multiply Group, holding de inversiones con sede en Abu Dabi, ha adquirido una participación de control del 67,91% en el grupo español de moda Tendam. Llano Holdings y Arcadian Investments, vehículos corporativos de inversión de CVC Funds y PAI Partners, respectivamente, continúan como accionistas minoritarios.
Una vez consolidada, esta operación duplicará el ebitda operativo de Multiply y amplificará su modelo de inversión, que se fundamenta en la realización adquisiciones de empresas estratégicas que puedan liberar su potencial mediante el capital y la tecnología, y conseguir un liderazgo continuo en el mercado.
Tendam cuenta con más de 1.800 puntos de venta y gestiona con éxito programas de fidelización digitales en más de 80 mercados, como España, Portugal, Francia, Emiratos Árabes Unidos y Latinoamérica, lo que le sitúa en una buena posición en el cambiante panorama retail.
El diversificado portfolio de marcas propias de Tendam, compuesto por doce reconocidas marcas de moda, atiende a distintos segmentos de clientes, desde aquellos que buscan moda más asequible hasta quienes desean estilos premium, a través de marcas líderes como Women’secret, Springfield, Cortefiel y Pedro del Hierro, entre otras.
Con esta inversión, Multiply Group afianza sus inversiones en los sectores centrados en el consumidor y entra en el sector de la moda, con Tendam como plataforma ancla de su nuevo vertical de Retail & Apparel. Multiply liderará la siguiente fase de crecimiento de Tendam, orientada hacia una mayor expansión internacional por Europa, Latinoamérica y Oriente Medio.
La integración de la inteligencia artificial (IA) en todos los aspectos del negocio, desde el aprovisionamiento de materiales hasta las operaciones relacionadas con los clientes, respaldará la senda de crecimiento y aprovechará la infraestructura digital con la que ya cuenta Tendam. Además, Multiply apoyará a la empresa en eventuales fusiones y adquisiciones estratégicas para incorporar nuevas marcas y categorías.
«Esta adquisición supone la entrada estratégica de Multiply Group en el sector retail y moda. Al asegurarnos una participación de control en una plataforma omnicanal líder, estamos invirtiendo en un modelo de negocio orientado al futuro y de alta rentabilidad, que cuenta con un equipo directivo excepcional. Con marcas propias sólidas y consolidadas, la plataforma ofrece la agilidad y la visión necesarias para expandirse a nuevas categorías y escalar marcas emergentes a nivel mundial. Gracias a nuestra experiencia en la creación de sinergias, la implementación de la inteligencia artificial y la gestión de fusiones y adquisiciones estratégicas, estamos en condiciones de acelerar el crecimiento y generar valor a largo plazo para nuestros accionistas», señala Samia Bouazza, consejera delegada de Grupo y directora general de Multiply Group.
Desde el punto de vista estratégico, la adquisición ofrece a Multiply Group una gran oportunidad para aprovechar la sólida plataforma de marcas y los demostrados resultados de Tendam para impulsar el crecimiento futuro, y aprovechando las favorables tendencias de consumo en el mercado mundial de la moda.
Por su parte, Jaume Miquel, presidente y consejero delegado de Tendam, añade: «Hoy iniciamos una nueva era. Juntos, accionistas y equipo directivo, desplegaremos plenamente el potencial de Tendam, extendiendo nuestras marcas a nuevos formatos, mercados y canales apoyados en la inteligencia artificial avanzada y la tecnología digital, para impulsar el crecimiento y la rentabilidad, a través de un ecosistema de marcas de moda omnicanal, único y diferenciado».
En el marco de la transacción, Multiply Group han sido asesorados por Greenhill (una filial de Mizuho), Hogan Lovells y KPMG. Castellano Investments S.À R.L. y sus accionistas han estado asesorados por Uría Menéndez. Por último, Ramón Hermosilla Abogados y Latham & Watkins LLP también han sido asesores legales de Tendam en la transacción.
